تشمل رسوم التبادل وعمولة خصم التاجر أطرافا متعددة (المُصدر، المكتسب، الشبكة، التاجر)، وغالبا ما تتطلب مقاصة تكاليف الشبكة مقابل إيراد الرسوم لتحديد ما إذا كان إيراد المنشأة هو إجمالي العمولة أم هامش صافٍ، وذلك حسب دور المنشأة في كل مرحلة من المعاملة؛ وتصنيف المبالغ التمريرية خطأ كإيراد خاص يضخم الإيراد وتكلفة المبيعات معا دون تغيير صافي الربح، لكنه يشوّه نسب الهامش وإفصاحات معدل الاستحواذ التي يعتمد عليها المستثمرون.

Interchange and MDR involve multiple parties (issuer, acquirer, scheme, merchant) and often require netting scheme costs against fee income to determine whether the entity's revenue is the gross MDR or a net spread, which depends on the entity's role in each leg of the transaction; misclassifying pass-through amounts as own revenue inflates both revenue and cost of sales without changing net profit, but distorts margin ratios and take-rate disclosures investors rely on.

هل المنشأة هي المكتسب الذي يحصّل مباشرة من التاجر أم وسيط يعيد بيع خدمات اكتساب مكتسب آخر؟ هل رسوم التبادل والشبكة تمريرية فعلا تحصّلها المنشأة وتسددها دون صلاحية تقديرية، أم تتحملها كأصيل؟ هل يُطبَّق تخطيط سلسلة القيمة باتساق ويُحدَّث عند تغير هيكلة أسعار الشبكة؟

Is the entity the acquirer charging the merchant directly, or an intermediary reselling acquiring services from another acquirer? Are interchange and scheme fees genuinely pass-through amounts the entity collects and remits without discretion, or does it bear them as principal? Is the value-chain mapping applied consistently and updated whenever scheme pricing changes?

١) ارسم سلسلة القيمة الكاملة لكل نوع رسم (تبادل، رسم شبكة، عمولة خصم تاجر) وحدد الطرف المسؤول تعاقديا واقتصاديا عن كل مرحلة. ٢) بالنسبة للمبالغ التي تكتفي المنشأة بتحصيلها وتحويلها للشبكة أو البنك المُصدر دون صلاحية تقديرية، قيّم معالجة الوكيل (صافي). ٣) بالنسبة لهامش المنشأة الاقتصادي الخاص (كهامش المكتسب فوق رسوم التبادل والشبكة)، قيّم معالجة الأصيل (إجمالي لذلك العنصر فقط). ٤) اعترف بإيراد عمولة خصم التاجر عند نقطة اعتماد المعاملة ومعالجتها. ٥) ابنِ خريطة سلسلة قيمة واضحة لكل منتج أو شبكة تُطبَّق باتساق، وحدّثها كلما تغيرت هياكل تسعير الشبكة. ٦) لا تخلط بين استنتاج الإجمالي أو الصافي لعمولة خصم التاجر واستنتاج الأصيل مقابل الوكيل المنفصل لتدفق الدفع الكلي (المرجع FINT-001).

1) Map the full value chain for each fee type (interchange, scheme fee, MDR) and identify which party is contractually and economically responsible for each leg. 2) For amounts the entity merely collects and remits to the scheme/issuing bank without discretion, assess agent treatment (net). 3) For the entity's own economic margin (e.g., the acquirer spread above interchange and scheme fees), assess principal treatment (gross for that component only). 4) Recognize MDR revenue at the point in time the transaction is authorized and processed. 5) Build a clear value-chain map per product/scheme that is applied consistently, and update it whenever scheme pricing structures change. 6) Do not conflate the gross/net conclusion for MDR with the separate principal/agent conclusion for the overall payment flow (FINT-001).

افصل سعر المعاملة إلى رسوم المنشأة الخاصة مقابل المبالغ المحصلة نيابة عن أطراف أخرى في سلسلة القيمة؛ ويتطلب التطبيق المتسق تحديدا واضحا لسلسلة القيمة لكل منتج؛ وحيثما تتفاوض المنشأة على تسعير 'التبادل زائد هامش' الخاص بها مع التجار، قِس هامشها الخاص بالفرق بين إجمالي عمولة خصم التاجر المفروضة وتكاليف التبادل والشبكة التمريرية.

Separate the transaction price into the entity's own fee versus amounts collected on behalf of other parties in the value chain; consistent application requires a clear value-chain mapping for each product; where the entity negotiates its own interchange-plus pricing with merchants, measure its own margin as the difference between the all-in MDR charged and the pass-through interchange/scheme costs.

أفصح عن: الإيراد مفصلا حسب نوع الرسوم (الاكتساب، الإصدار، الخدمات ذات القيمة المضافة)؛ أساس العرض الإجمالي أو الصافي لتكاليف الشبكة؛ السياسة المحاسبية المطبقة على نماذج تسعير 'التبادل زائد هامش' مقابل التسعير المدمج؛ وأي تغيير في أساس العرض مع مبرره وأثره.

Disclose: revenue disaggregated by fee type (acquiring, issuing, value-added services); the basis for gross versus net presentation of scheme-related costs; the accounting policy applied to interchange-plus versus blended pricing models; and any change in presentation basis with its rationale and effect.

• الاعتراف بإجمالي عمولة خصم التاجر كإيراد مع تحميل رسوم التبادل والشبكة كتكلفة مبيعات في آن واحد بينما العرض الصافي أنسب
• تفاوت المعالجة لنفس نوع الرسوم بين شرائح التجار
• عدم تحديث خريطة سلسلة القيمة عند تغيّر هياكل رسوم الشبكة أو خطط تسعير التجار
• معاملة حوافز حجم الشبكة المستلمة (خصم من التكلفة، انظر FINT-029) كجزء من إيراد عمولة خصم التاجر.

• Recognizing gross MDR as revenue while also expensing interchange and scheme fees as cost of sales when a net presentation is more appropriate
• inconsistent treatment of the same fee type across merchant segments
• failing to update the value-chain map when scheme fee structures or merchant pricing plans change
• treating scheme volume incentives received (a cost offset, see FINT-029) as part of MDR revenue.