تُعد الأنشطة كثيفة النقد كالمطاعم والفنادق، إلى جانب دفعات الإيجار بموجب المعيار 16 التي يجب تقسيمها بين التمويل (الأصل) والتشغيل أو التمويل (الفائدة)، مصدرا متكررا لتصنيف خاطئ للتدفقات النقدية قد يشوّه التدفق النقدي التشغيلي -- وهو مقياس يعتمد عليه الممولون والمستثمرون بشكل كبير لتقييم السيولة والالتزام بالتعهدات المالية.

High-volume cash businesses like restaurants and hotels, combined with IFRS 16 lease payments that must be split between financing (principal) and operating or financing (interest), are a recurring source of cash flow misclassification that can distort operating cash flow -- a metric lenders and investors rely on heavily to assess liquidity and covenant compliance.

هل يُصنف الجزء الأصلي من دفعات الإيجار ضمن الأنشطة التمويلية والجزء الخاص بالفائدة ضمن الأنشطة التشغيلية (أو التمويلية، وفق سياسة محاسبية مطبقة باتساق)، بدلا من عرض كامل الدفعة كنشاط تشغيلي؟ هل تُصنف مدفوعات ترميم الفروع والإنفاق الرأسمالي الرئيسي بشكل صحيح ضمن الأنشطة الاستثمارية وتُفصل بوضوح عن التدفقات النقدية الخارجة للإصلاح والصيانة الروتينية التي تبقى تشغيلية؟ هل يُعرض النقد المدفوع لدفعات الإيجار المتغيرة غير المدرجة في التزام الإيجار (كإيجار الدوران المحض) ضمن الأنشطة التشغيلية؟

Is the principal portion of lease payments classified within financing activities and the interest portion within operating (or financing, per a consistently applied accounting policy) activities, rather than the entire payment being shown as operating? Are outlet renovation and major capex payments correctly classified as investing activities and clearly split from routine repair and maintenance cash outflows, which remain operating? Is cash paid for variable lease payments not included in the lease liability (e.g., pure turnover rent) presented within operating activities?

1. صنّف كل تدفق نقدي ضمن إحدى الفئات الثلاث بناء على طبيعته: تشغيلي (المقبوضات النقدية من العملاء، تحويلات منصات التوصيل بعد خصم رسوم المنصة حيث يكون الكيان أصيلا، المدفوعات للموردين والموظفين، دفعات إيجار الأصول قصيرة الأجل أو منخفضة القيمة)، أو استثماري (الإنفاق الرأسمالي لإنشاء أو ترميم الفروع، شراء المعدات، متحصلات استبعاد الموجودات)، أو تمويلي (سداد أصل التزام الإيجار، الاقتراضات الجديدة وسدادها، توزيعات الأرباح المدفوعة، مساهمات الملاك).
2. بالنسبة لدفعات الإيجار بموجب المعيار 16 تحديدا: قسّم كل دفعة إلى أصل (يُصنف دائما كتمويل) وفائدة (وفق خيار السياسة المحاسبية المتسق للكيان -- تشغيلي أو تمويلي، وكلاهما مسموح به).
3. تأكد من توثيق خيار السياسة لتصنيف الفائدة وتطبيقه باتساق من فترة لأخرى؛ وأفصح عن هذا الخيار.
4. حدد المعاملات غير النقدية الجوهرية (كالاعتراف الأولي بأصل حق استخدام والتزام إيجار جديدين، أو تحسينات مستأجرة مموّلة عبر مساهمة من المالك) وأفصح عنها بشكل منفصل بدلا من إدراجها في قائمة التدفقات النقدية.
5. طابق حركة النقد وما في حكمه في القائمة مع الميزانية العمومية، وطابق التدفق النقدي التشغيلي مع الربح قبل الضريبة (الطريقة غير المباشرة)، مع التعديل لبنود غير نقدية (الاستهلاك، الإطفاء، مخصصات خسائر الائتمان المتوقعة، فروق الصرف غير المحققة) وحركات رأس المال العامل (بما يشمل تقلبات المخزون القابل للتلف المعتادة في قطاع الأطعمة والمشروبات).
6. راجع تصنيف تحويلات منصات التوصيل: ينبغي أن يتبع العرض الإجمالي أو الصافي استنتاج الكيان بشأن كونه أصيلا أو وكيلا بموجب المعيار 15، وأن يكون تصنيف التدفق النقدي متسقا مع عرض الإيراد ذاك.

1. Classify every cash flow into one of three categories based on its nature: operating (cash receipts from customers, aggregator remittances net of the aggregator's own fee where the entity is principal, payments to suppliers and employees, short-term/low-value lease payments), investing (outlet construction/renovation capex, equipment purchases, proceeds from asset disposals), or financing (lease liability principal repayments, new borrowings and repayments, dividends paid, owner contributions).
2. For IFRS 16 lease payments specifically: split each payment into principal (always financing) and interest (per the entity's consistent accounting policy choice -- operating or financing, both permitted).
3. Confirm the policy choice for interest classification is documented and applied consistently period to period; disclose the choice.
4. Identify significant non-cash transactions (e.g., initial recognition of a new right-of-use asset and lease liability, or a leasehold improvement funded through a landlord contribution) and disclose separately rather than including in the cash flow statement.
5. Reconcile the movement in cash and cash equivalents per the statement to the balance sheet, and reconcile operating cash flow to profit before tax (indirect method), adjusting for non-cash items (depreciation, amortization, ECL provisions, unrealized FX) and working capital movements (including perishable inventory swings typical of F&B).
6. Review classification of delivery aggregator remittances: gross versus net presentation should follow the entity's principal/agent conclusion under IFRS 15, and the cash flow classification should be consistent with that revenue presentation.

تُقاس التدفقات النقدية بالمبالغ النقدية الفعلية المدفوعة أو المقبوضة، لا بمبالغ أساس الاستحقاق؛ وتبدأ مطابقة الطريقة غير المباشرة من الربح قبل الضريبة على أساس الاستحقاق وتستبعد البنود غير النقدية وفروق توقيت رأس المال العامل للوصول إلى النقد التشغيلي. بالنسبة لدفعات الإيجار، يجب أن يكون تقسيم الأصل عن الفائدة متسقا مع جدول التكلفة المطفأة لالتزام الإيجار بموجب المعيار 16 (نفس التقسيم المستخدم لأغراض الميزانية العمومية وقائمة الدخل)، وليس إعادة احتسابه بشكل منفصل لقائمة التدفقات النقدية. تُترجم التدفقات النقدية بعملة أجنبية بسعر الصرف في تاريخ التدفق النقدي (أو بسعر متوسط مناسب).

Cash flows are measured at the actual cash amounts paid/received, not accrual-basis amounts; the indirect method reconciliation starts from accrual-basis profit before tax and removes non-cash items and working capital timing differences to arrive at operating cash. For lease payments, the split between principal and interest must be measured consistently with the amortized-cost schedule of the lease liability under IFRS 16 (the same split used for balance sheet/P&L purposes), not recalculated separately for the cash flow statement. Foreign-currency cash flows are translated at the exchange rate at the date of the cash flow (or an appropriate average rate).

أفصح عن: مكونات النقد وما في حكمه مطابقة مع الميزانية العمومية؛ السياسة المحاسبية لتصنيف الفائدة المدفوعة على التزامات الإيجار (تشغيلي أو تمويلي) واتساق تطبيقها؛ إجمالي النقد المدفوع للإيجارات مقسّما بين الأصل والفائدة؛ المعاملات غير النقدية الجوهرية الاستثمارية والتمويلية (أصول حق استخدام والتزامات إيجار جديدة معترف بها، إنفاق رأسمالي غير نقدي ممول بحوافز من المالك)؛ مطابقة للمطلوبات الناشئة عن الأنشطة التمويلية (بما يشمل التزامات الإيجار) توضح الحركات النقدية وغير النقدية؛ القيود على استخدام أرصدة النقد، إن وجدت (كحسابات ضمان منصات التوصيل أو حسابات احتياطي الامتياز).

Disclose: components of cash and cash equivalents reconciled to the balance sheet; the accounting policy for classifying interest paid on lease liabilities (operating or financing) and consistency of application; the total cash paid for leases split between principal and interest; significant non-cash investing/financing transactions (new right-of-use assets/lease liabilities recognized, non-cash capex funded by landlord incentives); a reconciliation of liabilities arising from financing activities (including lease liabilities) showing cash and non-cash movements; restrictions on the use of cash balances, if any (e.g., aggregator escrow or franchise reserve accounts).

1. عرض كامل دفعة الإيجار كتدفق نقدي خارج تشغيلي بدلا من فصل الأصل (تمويلي) عن الفائدة (تشغيلي أو تمويلي حسب السياسة).
2. تصنيف الإنفاق الرأسمالي لترميم أو تجديد الفروع الكبير كمصروف أو تدفق نقدي تشغيلي بدلا من نشاط استثماري.
3. خصم تحويلات منصات التوصيل من إجمالي المبيعات في قائمة التدفقات النقدية بشكل غير متسق مع استنتاج عرض الإيراد الإجمالي أو الصافي.
4. إغفال الإفصاح عن المعاملات غير النقدية الجوهرية كأصول حق الاستخدام الجديدة المعترف بها عند بدء الإيجار.
5. تطبيق خيار سياسة غير موثق أو غير متسق لتصنيف فائدة الإيجار من سنة لأخرى.

1. Presenting the entire lease payment as an operating cash outflow instead of splitting principal (financing) from interest (operating or financing per policy).
2. Classifying outlet renovation or major refurbishment capex as an operating expense/cash outflow rather than investing activity.
3. Netting delivery aggregator remittances against gross sales in the cash flow statement inconsistently with the gross/net revenue presentation conclusion.
4. Failing to disclose significant non-cash transactions such as new right-of-use assets recognized on lease commencement.
5. Applying an undocumented or inconsistent policy choice for lease interest classification from year to year.