عندما تتعاقد شركة لوجستية على مساحة مستودع مخصصة بصفتها عميلا، يكون الترتيب إيجارا يستوجب الاعتراف بأصل حق استخدام والتزام إيجار إذا كان يمنح الحق في التحكم باستخدام مساحة مادية محددة، بدلا من مجرد شراء خدمة تنفيذ أو تخزين من مشغل المستودع. وإغفال الإيجار الضمني يبقي التزاما ماليا طويل الأجل حقيقيا خارج الميزانية، مما يقلل الأصول والالتزامات معا ويحرّف الرافعة المالية.

When a logistics company contracts for dedicated warehouse space as a customer, the arrangement is a lease requiring right-of-use asset and lease liability recognition if it conveys the right to control use of an identified physical space, rather than merely purchasing a fulfillment or storage service from the warehouse operator. Missing an embedded lease keeps a real long-term financial obligation off the balance sheet, understating both assets and liabilities and misrepresenting leverage.

هل مساحة المستودع متمايزة ماديًا ومحددة صراحة أو ضمنًا في العقد، أم يحتفظ المشغّل بقدرة عملية ومجدية اقتصاديًا على استبدال المساحة؟ هل يوجّه العميل كيفية استخدام المساحة والغرض منها ويحصل على جميع منافعها الاقتصادية تقريبًا، أم يحتفظ المشغّل بحقوق قرار جوهرية بشأن البضائع المخزنة أو المساحة ذاتها؟ وإذا تبيّن وجود إيجار ضمني، فهل تُحدَّد مدة الإيجار (بما يشمل فترات التجديد المؤكدة بشكل معقول) ومعدل الخصم بشكل متسق مع عقود إيجار المنشأة العقارية الأخرى؟

Is the warehouse space physically distinct and explicitly or implicitly specified in the contract, or does the operator retain a practical and economically beneficial ability to substitute the space? Does the customer direct how and for what purpose the space is used and obtain substantially all the economic benefit from that use, or does the operator retain substantive decision-making rights over the goods stored or the space itself? If an embedded lease is identified, is the lease term (including reasonably certain renewal periods) and discount rate determined consistently with the entity's other property leases?

1) حدد ما إذا كانت المساحة متمايزة ماديا ومحددة صراحة أو ضمنا في العقد. 2) إذا حُددت مساحة، قيّم ما إذا كان لدى المشغل القدرة العملية على استبدال المساحة وسيستفيد اقتصاديا من القيام بذلك (يجب توفر كلا الشرطين معا حتى تكون حقوق الاستبدال جوهرية وتمنع معاملة الإيجار). 3) قيّم ما إذا كان العميل يوجه كيفية استخدام المساحة والغرض منها ويحصل على جوهر المنفعة الاقتصادية من استخدامها. 4) إذا استُوفي معيارا الأصل المحدد والسيطرة، اعترف بأصل حق استخدام والتزام إيجار (كمستأجر أو عميل)؛ وإلا عالج الترتيب كخدمة بموجب المعيار 15. 5) عندما يتضمن الترتيب إيجار مساحة وخدمات غير إيجارية معا، افصل ووزّع المقابل بين المكونات ما لم تُختر وسيلة عملية بعدم الفصل. 6) أعد تقييم التصنيف إذا أُعيد التفاوض على شروط العقد بطريقة تغيّر حقوق الاستبدال أو السيطرة.

1) Determine whether the space is physically distinct and explicitly or implicitly specified in the contract. 2) If a space is identified, assess whether the operator has the practical ability to substitute the space and would benefit economically from doing so (both conditions must hold for substitution rights to be substantive and preclude lease treatment). 3) Assess whether the customer directs how and for what purpose the space is used and obtains substantially all the economic benefit from its use. 4) If both the identified-asset and control criteria are met, recognize a right-of-use asset and lease liability (as lessee/customer); otherwise account for the arrangement as a service under IFRS 15. 5) Where the arrangement contains both a lease of space and non-lease services, separate and allocate consideration between the components unless a practical expedient not to separate is elected. 6) Reassess the classification if contract terms are renegotiated in a way that changes substitution rights or control.

قِس التزام الإيجار بالقيمة الحالية للمدفوعات الثابتة والثابتة في جوهرها على مدى مدة الإيجار (شاملة فترات التجديد المؤكدة بشكل معقول للممارسة)، باستخدام المعدل الضمني في العقد إذا أمكن تحديده بسهولة، وإلا فمعدل الاقتراض الإضافي للعميل الذي يعكس مدة المساحة وبيئتها الاقتصادية. قِس أصل حق الاستخدام بالتزام الإيجار مضافا إليه أي تكاليف مباشرة أولية ودفعات مقدمة، ناقصا الحوافز المستلمة.

Measure the lease liability at the present value of fixed and in-substance fixed payments over the lease term (including renewal periods reasonably certain to be exercised), using the rate implicit in the contract if readily determinable, otherwise the customer's incremental borrowing rate reflecting the term and economic environment of the space. Measure the right-of-use asset at the lease liability plus any initial direct costs and prepayments, less incentives received.

أفصح عن: (1) الحكم المطبق في تصنيف ترتيبات المستودعات المخصصة كإيجارات مقابل عقود خدمة، بما في ذلك تحليل حقوق الاستبدال؛ (2) أصول حق الاستخدام والتزامات الإيجار الناتجة ضمن إفصاحات المستأجر المعتادة بموجب المعيار 16 (تحليل الاستحقاق، الإهلاك، مصروف الفائدة)؛ (3) منهجية التوزيع حيثما فُصلت مكونات الإيجار والخدمة؛ (4) أي إعفاءات قصيرة الأجل أو منخفضة القيمة مطبقة على ترتيبات المساحة المخصصة الأصغر.

Disclose: (1) the judgment applied in classifying dedicated warehouse arrangements as leases versus service contracts, including the substitution-rights analysis; (2) the resulting right-of-use assets and lease liabilities within the standard IFRS 16 lessee disclosures (maturity analysis, depreciation, interest expense); (3) the allocation methodology where lease and non-lease components are separated; (4) any short-term or low-value exemptions applied to smaller dedicated-space arrangements.

• تحميل جميع رسوم المستودع المخصص كتكلفة خدمة دون تقييم حقوق الاستبدال ومؤشرات التحكم
• إغفال أن حقوق الاستبدال لا تكون ذات صلة إلا إذا كان المورد قادرا وسيستفيد اقتصاديا من الاستبدال (فحق موجود على الورق فقط، أو لن يمارسه المورد أبدا بسبب التكلفة، لا يمنع معاملة الإيجار)
• عدم فصل مكوني الإيجار والخدمة غير الإيجارية عند وجود كليهما في عقد واحد
• استخدام معدل خصم خاطئ (مثل معدل اقتراض الشركة العام بدلا من معدل يعكس المدة والبيئة الاقتصادية المحددة للمساحة).

• Expensing all dedicated warehouse fees as a service cost without assessing the substitution rights and control indicators
• overlooking that substitution rights are only relevant if the supplier both can and would benefit economically from substituting (a right that exists only on paper, or that the supplier would never exercise due to cost, does not preclude lease treatment)
• failing to separate lease and non-lease service components when both exist in a single contract
• using the wrong discount rate (e.g. the entity'
• s general corporate borrowing rate instead of one reflecting the specific term and economic environment of the space).