في المملكة العربية السعودية، تُعد مكافأة نهاية الخدمة النظامية المستحقة للموظفين عند انتهاء الخدمة أو الاستقالة، من حيث الجوهر، التزام منافع محددة غير ممول بموجب معيار المحاسبة الدولي رقم 19، وليست مجرد التزاماً مستحقاً يمكن قياسه بتطبيق صيغة نظام العمل على الراتب الحالي والخدمة حتى تاريخه. ويستوجب معيار المحاسبة الدولي رقم 19 القياس الاكتواري باستخدام طريقة وحدة الائتمان المتوقعة، مع إدراج افتراضات مثل معدل الخصم، ونمو الرواتب المستقبلي، ومعدلات دوران/ترك الموظفين، والتي يمكن أن تُنتج - بالنسبة للقوى العاملة في قطاع التجزئة ذات معدل الدوران المرتفع - قيمة حالية للالتزام أقل جوهرياً من المبلغ غير المخصوم المحتسب وفق الصيغة النظامية. وتتعرض شركات التجزئة ذات القوى العاملة الكبيرة وعالية الدوران في المتاجر (آلاف الموظفين بالساعة/بنظام الورديات) لهذه الفجوة بشكل خاص، ويؤدي استخدام الأساس الخاطئ إلى تحريف جوهري في الالتزام، ومصروف تكلفة الخدمة/الفوائد في قائمة الدخل، وحقوق الملكية (من خلال أرباح/خسائر اكتوارية في الدخل الشامل الآخر). ويُعد هذا من أكثر التعديلات شيوعاً عند التحول إلى المعايير الدولية في القوائم المالية لشركات التجزئة السعودية.

In Saudi Arabia, statutory end-of-service benefits (EOSB) payable to employees on termination or resignation are, in substance, an unfunded defined benefit obligation under IAS 19, not a simple accrued liability that can be measured by applying the labour-law formula to current salary and service to date. IAS 19 requires actuarial measurement using the projected unit credit method, incorporating assumptions such as the discount rate, future salary growth, and employee turnover/ withdrawal rates, which for retail workforces with high staff turnover can produce a present value obligation materially lower than the undiscounted statutory formula amount. Retailers with large, high-turnover store workforces (thousands of hourly/shift staff) are especially exposed to this gap, and using the wrong basis materially misstates the liability, P&L service/interest cost, and equity (through OCI actuarial gains/losses). This is one of the most common IFRS transition adjustments seen in Saudi retail financial statements.

هل يُقاس التزام مكافأة نهاية الخدمة باستخدام افتراضات اكتوارية (معدل الخصم، معدل دوران الموظفين، نمو الرواتب) وفق طريقة وحدة الائتمان المتوقعة، بدلا من الصيغة النظامية غير المخصومة المطبقة على الراتب الحالي ومدة الخدمة؟ هل يعكس افتراض معدل الدوران ارتفاع معدل ترك الموظفين المعتاد في قطاع التجزئة نظرا لأثره الجوهري على الالتزام؟ هل يتم الاعتراف بالأرباح والخسائر الاكتوارية ضمن الدخل الشامل الآخر بدلا من قائمة الدخل؟

Is the EOSB obligation measured using actuarial assumptions (discount rate, staff turnover, salary growth) under the projected unit credit method, rather than the undiscounted statutory formula applied to current salary and service? Does the turnover assumption reflect the high staff attrition typical of retail, given its material effect on the obligation? Are actuarial gains/losses recognized in OCI rather than profit or loss?

1. تصنيف نظام مكافأة نهاية الخدمة النظامي في السعودية كخطة منافع محددة (غير ممولة)، حيث يُحدَّد الالتزام بصيغة تعتمد على الراتب الأخير وسنوات الخدمة وتتحمل المنشأة المخاطر الاكتوارية والاستثمارية، بدلاً من كونها خطة اشتراكات محددة.
2. الاستعانة بخبير اكتواري مؤهل (أو استخدام نموذج داخلي قوي بما يتفق مع المبادئ الاكتوارية) لقياس الالتزام باستخدام طريقة وحدة الائتمان المتوقعة في كل تاريخ تقرير سنوي، بدلاً من المبلغ غير المخصوم المحتسب وفق نظام العمل عند الصرف الفعلي.
3. الاعتراف بتكلفة الخدمة الحالية وتكلفة الفائدة على صافي التزام المنافع المحددة في قائمة الدخل في كل فترة مع تقديم الموظفين للخدمة.
4. الاعتراف بإعادة القياس (الأرباح/الخسائر الاكتوارية الناشئة عن تعديلات الخبرة والتغيرات في الافتراضات الاكتوارية مثل معدل الخصم أو الدوران أو نمو الرواتب) في الدخل الشامل الآخر، وليس في قائمة الدخل، وعدم إعادة تصنيفها إلى قائمة الدخل في فترات لاحقة.
5. تحديث الافتراضات الرئيسية (معدل الخصم المرجعي المرتبط بعوائد سندات الشركات/الحكومية عالية الجودة بالعملة والمدة المناسبتين، ومعدلات الدوران حسب مدة الخدمة/الوظيفة، ونمو الرواتب) سنوياً على الأقل، بما يعكس التركيبة الديموغرافية الحالية للقوى العاملة في التجزئة وأنماط ترك الخدمة.
6. التمييز بين مكافأة نهاية الخدمة (منافع محددة طويلة الأجل) ومنافع الموظفين الأخرى قصيرة الأجل مثل مخصصات الإجازات السنوية غير المستخدمة والمكافآت، والتي تُقاس عادة على أساس غير مخصوم كمنافع قصيرة الأجل أو منافع أخرى طويلة الأجل حسب توقيت التسوية المتوقع.

1. Classify the KSA statutory EOSB scheme as a defined benefit plan (unfunded), since the obligation is defined by a formula based on final salary and years of service and the entity bears the actuarial and investment risk, rather than a defined contribution plan.
2. Engage a qualified actuary (or use a suitably robust internal model consistent with actuarial principles) to measure the obligation using the projected unit credit method at each annual reporting date, rather than the undiscounted labour-law cash-out amount.
3. Recognize current service cost and interest cost on the net defined benefit liability in profit or loss each period as employees render service.
4. Recognize remeasurements (actuarial gains/losses arising from experience adjustments and changes in actuarial assumptions such as discount rate, turnover, or salary growth) in other comprehensive income, not in profit or loss, and do not reclassify them to P&L in later periods.
5. Update key assumptions (discount rate referenced to high-quality corporate/government bond yields of appropriate currency and duration, turnover rates by tenure/role, salary escalation) at least annually, reflecting current retail workforce demographics and attrition patterns.
6. Distinguish EOSB (long-term defined benefit) from other short-term employee benefits such as unused annual leave and bonus accruals, which are typically measured on an undiscounted basis as short-term or other long-term employee benefits depending on expected settlement timing.

يُقاس التزام المنافع المحددة بالقيمة الحالية للمدفوعات المستقبلية المتوقعة لمكافأة نهاية الخدمة العائدة للخدمة المؤداة باستخدام طريقة وحدة الائتمان المتوقعة، مخصومة بمعدل يُحدَّد بالرجوع إلى عوائد السوق لسندات الشركات عالية الجودة (أو السندات الحكومية في حال عدم وجود سوق عميق لسندات الشركات) بعملة ومدة تتسقان مع الالتزام. ونظراً لأن الخطة غير ممولة، فإن صافي التزام المنافع المحددة المعترف به في قائمة المركز المالي يساوي القيمة الحالية الكاملة للالتزام (دون وجود أصول خطة لمقاصتها). ويتم ترحيل الالتزام الافتتاحي في كل فترة لاحقة بإضافة تكلفة الخدمة الحالية وصافي تكلفة الفائدة (معدل الخصم المطبق على الالتزام الافتتاحي)، ناقصاً المنافع المدفوعة خلال السنة، مع التعديل للأرباح/الخسائر الاكتوارية الناتجة عن تغير الافتراضات أو الخبرة الفعلية مقارنة بالافتراضات السابقة - وتُعترف جميعها في الدخل الشامل الآخر ولا يُعاد تدويرها إلى قائمة الدخل مطلقاً. وينبغي تقييم ومراقبة حساسية الالتزام للافتراضات الرئيسية (خاصة معدل الخصم والدوران، نظراً لارتفاع معدل ترك الخدمة في قطاع التجزئة) نظراً لاحتمال حدوث تقلبات كبيرة.

The defined benefit obligation is measured at the present value of expected future EOSB payments attributed to service using the projected unit credit method, discounted using a rate determined by reference to market yields on high-quality corporate bonds (or government bonds where no deep corporate bond market exists) of currency and term consistent with the obligation. Since the plan is unfunded, the net defined benefit liability recognized in the statement of financial position equals the present value of the obligation in full (no plan assets to offset). Subsequent measurement each period rolls forward the opening obligation by adding current service cost and net interest cost (the discount rate applied to the opening obligation), less benefits paid during the year, and adjusting for actuarial gains/losses from changes in assumptions or experience versus prior assumptions - all recognized in OCI and never recycled to profit or loss. Sensitivity of the obligation to key assumptions (particularly discount rate and turnover, given high retail staff attrition) should be assessed and monitored given the potential for large swings.

عرض صافي التزام المنافع المحددة ضمن الالتزامات غير المتداولة (والجزء المتداول إن وُجد) في قائمة المركز المالي؛ تسوية الالتزام من الرصيد الافتتاحي إلى الختامي موضحة تكلفة الخدمة الحالية وتكلفة الفائدة والمنافع المدفوعة والأرباح/الخسائر الاكتوارية؛ توزيع إجمالي تكلفة المنافع المحددة بين قائمة الدخل (تكلفة الخدمة وصافي الفائدة) والدخل الشامل الآخر (إعادة القياس)؛ الافتراضات الاكتوارية الرئيسية المستخدمة (معدل الخصم، معدل نمو الرواتب، معدل الدوران/ترك الخدمة، الوفيات إن كانت ذات صلة) وأساس تحديدها؛ تحليل الحساسية الموضح لأثر التغيرات المعقولة الممكنة في الافتراضات الجوهرية (مثل تغير معدل الخصم بمقدار 1%+/-) على الالتزام؛ وصف طبيعة الخطة (غير ممولة، نظامية) والمخاطر المرتبطة بها (مخاطر معدل الخصم، مخاطر الرواتب، مخاطر الدوران)؛ الجدول الزمني المتوقع لدفعات المنافع المستقبلية إن كان جوهرياً

Net defined benefit liability presented within non-current (and current portion if applicable) liabilities on the statement of financial position; reconciliation of the opening to closing defined benefit obligation showing current service cost, interest cost, benefits paid, and actuarial gains/losses; split of total defined benefit cost between profit or loss (service cost and net interest) and OCI (remeasurements); key actuarial assumptions used (discount rate, salary growth rate, turnover/withdrawal rate, mortality if relevant) and the basis for determining them; sensitivity analysis showing the effect of reasonably possible changes in significant assumptions (e.g., discount rate +/-1%) on the obligation; description of the nature of the plan (unfunded, statutory) and associated risks (discount rate risk, salary risk, turnover risk); maturity profile or expected timing of future benefit payments where material

• تسجيل مكافأة نهاية الخدمة كالتزام غير مخصوم يساوي الصيغة النظامية المطبقة على الراتب الحالي والخدمة، مع تجاهل الخصم وافتراضات الدوران بالكامل
• معاملة مكافأة نهاية الخدمة كمخصص شبيه بخطة الاشتراكات المحددة بدلاً من التزام منافع محددة يتطلب تقييماً اكتوارياً
• الاعتراف بالأرباح/الخسائر الاكتوارية في قائمة الدخل بدلاً من الدخل الشامل الآخر، أو إعادة تدوير مبالغ الدخل الشامل الآخر لاحقاً إلى قائمة الدخل
• استخدام معدل خصم غير مرجعي بشكل صحيح لعوائد سندات عالية الجودة بالعملة/المدة المناسبتين (مثل استخدام معدل داخلي تعسفي)
• عدم تحديث افتراضات الدوران ونمو الرواتب لتعكس معدل الدوران المرتفع الفعلي لموظفي المتاجر/التجزئة، مما يؤدي إلى المبالغة في الالتزام
• إغفال تحليل الحساسية والإفصاحات عن الافتراضات الرئيسية المطلوبة لالتزام منافع محددة جوهري

• Recording EOSB as an undiscounted liability equal to the statutory formula applied to current salary and service, ignoring discounting and turnover assumptions entirely
• treating EOSB as a defined contribution-like accrual rather than a defined benefit obligation requiring actuarial valuation
• recognizing actuarial gains/losses in profit or loss instead of OCI, or subsequently recycling OCI amounts to P&
• L
• using a discount rate not properly referenced to high-quality bond yields of appropriate currency/duration (e.g., using an arbitrary internal rate)
• failing to update turnover and salary growth assumptions for the actual high-attrition profile of store/retail staff, overstating the obligation
• omitting sensitivity analysis and key assumption disclosures required for a material defined benefit obligation