يخفّض تجار التجزئة الأسعار بانتظام لتصريف المخزون بطيء الحركة أو الموسمي، لكن ليس لكل تخفيض في السعر نفس الأثر المحاسبي: فالتخفيض الدائم والمخطط له لتصريف بضائع نهاية الموسم يشير إلى أن صافي القيمة القابلة للتحقق للسلعة قد انخفض دون تكلفتها، مما يستوجب تخفيض قيمة المخزون بموجب معيار المحاسبة الدولي رقم 2، في حين أن التخفيض الترويجي المؤقت والقصير الأمد لا يستوجب ذلك عادة، لأن المنشأة ما زالت تتوقع بيع معظم المخزون المتبقي بالأسعار العادية أو قريباً منها لاحقاً. والخلط بين الحالتين يؤدي إما إلى المبالغة في تقدير المخزون (عدم إجراء تخفيضات قيمة ضرورية) أو التقليل من تقديره (إجراء تخفيضات قيمة غير ضرورية على مخزون سيستعيد سعره). ويضيف التمويل الذي يقدمه المورّدون لتخفيضات الأسعار تعقيداً إضافياً: فالتمويل المستلم من المورّد لحماية هامش ربح تاجر التجزئة على المخزون المخفَّض سعره يُخفِّض تكلفة ذلك المخزون لدى تاجر التجزئة نفسه بدلاً من الاعتراف به كإيراد، وهو ما يؤثر على كل من قائمة المركز المالي وحجم أي تخفيض قيمة مطلوب.

Retailers routinely cut prices to move slow-moving or seasonal stock, but not every price cut has the same accounting consequence: a permanent, planned markdown to clear end-of-season merchandise signals that the item's net realizable value (NRV) has fallen below cost and requires an inventory write-down under IAS 2, while a short, temporary promotional price cut generally does not, because the retailer still expects to sell most of the remaining stock at or near normal prices afterward. Conflating the two either overstates inventory (missed write-downs) or understates it (unnecessary write-downs on stock that will recover in price). Vendor-funded markdown allowances add a further wrinkle: funding received from a supplier to protect the retailer's margin on marked-down stock reduces the retailer's own cost of that inventory rather than being recognized as income, which affects both the balance sheet and the size of any write-down needed.

هل يُقصَد بتخفيض السعر أن يكون دائما لبقية الموسم البيعي (مما يشير إلى انخفاض في صافي القيمة القابلة للتحقق) أم أنه حدث ترويجي قصير وقابل للعكس لا يغير بالضرورة تقييم صافي القيمة القابلة للتحقق؟ هل يتلقى المتجر مبالغ تخفيض أو دفعات لحماية الهامش من الموردين، وهل تُعامَل بشكل صحيح كتخفيض لتكلفة المخزون لا كإيراد منفصل؟ هل تم اختبار صافي القيمة القابلة للتحقق للمخزون القديم ونهاية الموسم بمعزل عن نوايا الإدارة المعلنة بشأن التخفيضات؟

Is a price reduction intended to be permanent for the remainder of the selling season (signaling an NRV impairment) or a short, reversible promotional event that does not necessarily change the NRV assessment? Does the retailer receive markdown money or margin-protection payments from vendors, and are these correctly treated as a reduction of inventory cost rather than separate income? Has NRV been tested for aged and end-of-season stock independent of management's stated markdown intentions?

1. يُصنَّف كل قرار تخفيض سعر عند اتخاذه: هل هو تخفيض دائم يهدف إلى تصريف المخزون (يشير إلى انخفاض في صافي القيمة القابلة للتحقق) أم تخفيض ترويجي مؤقت يُتوقع أن ينتهي بعودة الأسعار إلى وضعها الطبيعي (لا يشير في حد ذاته إلى انخفاض القيمة)؟
2. بالنسبة للتخفيضات الدائمة، يُقدَّر صافي القيمة القابلة للتحقق للسلعة أو الفئة كسعر البيع المتوقع في ظل استراتيجية التخفيض الجديدة، ناقصاً التكاليف المقدرة لإتمام البيع (مثل مستويات التخفيض النهائية وخصومات قنوات التصفية وتكاليف التخلص من المخزون).
3. يُعترف بتخفيض قيمة المخزون (من خلال تكلفة المبيعات) في تاريخ التقرير كلما تجاوزت التكلفة صافي القيمة القابلة للتحقق، حتى لو لم يُطبَّق التخفيض فعلياً عند نقطة البيع بعد، طالما أن الإدارة قد التزمت بإجراء التسعير وأنه من المرجح أن يكون صافي القيمة القابلة للتحقق أقل من التكلفة.
4. بالنسبة للتخفيضات الترويجية المؤقتة، لا يُخفَّض المخزون ما لم يؤدِّ السعر الترويجي نفسه، مضافاً إليه تكاليف البيع العادية، إلى صافي قيمة قابلة للتحقق أقل من التكلفة (وهو أمر نادر لكنه ممكن في حالات الخصومات المؤقتة الكبيرة).
5. عندما يكون تمويل تخفيض السعر من المورّد التزاماً تعاقدياً لحماية هامش ربح تاجر التجزئة على مخزون معين، يُعترف بهذا التمويل كتخفيض في تكلفة ذلك المخزون (وبالتالي في تخفيض القيمة المطلوب)، وليس كإيراد آخر، لأنه يعوّض تاجر التجزئة عن تكلفة تكبدها وليس عن خدمات قدمها للمورّد.
6. يُعكس أي تخفيض قيمة سبق الاعتراف به (بحد أقصى التكلفة الأصلية) في فترة لاحقة إذا استعاد صافي القيمة القابلة للتحقق مستواه لنفس الأصناف.

1. Classify each markdown decision at the time it is made: is it a permanent price reduction intended to clear stock (signals NRV impairment) or a temporary promotional price cut expected to end with prices returning to normal (does not, by itself, signal NRV impairment)?
2. For permanent markdowns, estimate the item's or category's NRV as the expected selling price under the new markdown strategy, less estimated costs to complete and sell (e.g., final markdown levels, clearance channel discounts, disposal costs).
3. Recognize an inventory write-down (through cost of sales) at the reporting date whenever cost exceeds NRV, even if the markdown has not yet been physically applied at the till, as long as management has committed to the pricing action and it is probable NRV is below cost.
4. For temporary promotional price cuts, do not write down inventory unless the promotional price itself, applied cumulatively with normal selling costs, would still result in NRV below cost (rare, but possible for deep temporary discounts).
5. When vendor markdown funding is contractually committed to protect the retailer's margin on specific inventory, recognize the funding as a reduction of the cost of that inventory (and therefore of the required write-down), not as other income, because it compensates the retailer for a cost incurred rather than for services rendered to the vendor.
6. Reverse a previously recognized write-down (up to the original cost) in a later period if NRV recovers, for the same items.

يُظهر المخزون بالأقل من التكلفة وصافي القيمة القابلة للتحقق، ويُقيَّم ذلك في كل تاريخ تقرير، عموماً على مستوى كل صنف أو مجموعة من الأصناف المتشابهة حيثما يكون التقييم الفردي غير عملي (مثل فئة أزياء معينة أو مجموعة محددة من نهاية الموسم). وتُحدَّد التكلفة عادة بطريقة مخزون التجزئة (سعر البيع ناقصاً نسبة هامش إجمالي مناسبة) أو بطريقة التكلفة المعيارية/المتوسطة، مع التطبيق المتسق لها. ويُقصد بصافي القيمة القابلة للتحقق سعر البيع المقدر في سياق الأعمال الاعتيادي ناقصاً التكاليف المقدرة لإتمام البيع والتكاليف اللازمة لإتمامه (الشحن وعمولات التخفيض لشركاء الامتياز، وغير ذلك). ويُقاس تمويل تخفيض السعر من المورّد بالمبلغ الملتزم به تعاقدياً أو القابل للتقدير بشكل موثوق في تاريخ التقرير، ويُطبَّق لتخفيض التكلفة الدفترية للمخزون المحدد المرتبط به (بحد أقصى تخفيض التخفيض المطلوب إلى صفر؛ وأي تمويل زائد عن التخفيض المطلوب قد يستلزم معالجة منفصلة، مثل تخفيض تكلفة المبيعات بشكل عام أو الاعتراف به كإيراد مخصصات من المورّد، حسب جوهر الترتيب).

Inventory is carried at the lower of cost and NRV, assessed at each reporting date, generally item by item or by group of similar items where individual assessment is impracticable (e.g., a fashion category or a specific end-of-season collection). Cost is typically determined under the retail inventory method (selling price less an appropriate gross margin percentage) or standard/average cost, consistently applied. NRV is the estimated selling price in the ordinary course of business less estimated costs of completion and estimated costs necessary to make the sale (freight, markdown commissions to concession partners, etc.). Vendor markdown funding is measured at the amount contractually committed or reliably estimable at the reporting date and is applied to reduce the carrying cost of the specific inventory it relates to (capped at reducing the write-down to zero; any excess funding beyond the write-down needed may need separate consideration, e.g., as a reduction of cost of sales generally or vendor allowance income depending on the substance of the arrangement).

السياسة المحاسبية لقياس المخزون، بما في ذلك صيغة التكلفة المستخدمة (مثل طريقة التجزئة) وطريقة تحديد صافي القيمة القابلة للتحقق؛ مبلغ تخفيضات قيمة المخزون المعترف بها كمصروف خلال الفترة والبند الذي أُدرجت ضمنه (عادة تكلفة المبيعات)؛ مبلغ أي عكس لتخفيضات قيمة سابقة والظروف/الأحداث التي أدت إلى هذا العكس؛ القيمة الدفترية للمخزونات بصافي القيمة القابلة للتحقق حيثما كانت أقل من التكلفة؛ طبيعة ومبلغ مخصصات المورّدين أو تمويل تخفيض الأسعار المعترف به كتخفيض في تكلفة المخزون خلال الفترة؛ الأحكام الجوهرية في التمييز بين التخفيضات الدائمة والمؤقتة حيثما كانت جوهرية بالنسبة للقوائم المالية

Accounting policy for inventory measurement, including cost formula used (e.g., retail method) and NRV determination; amount of inventory write-downs recognized as an expense in the period and the line item where included (typically cost of sales); amount of any reversal of previous write-downs and the circumstances/events leading to the reversal; carrying amount of inventories at NRV where lower than cost; nature and amount of vendor allowances or markdown funding recognized as a reduction of inventory cost during the period; significant judgments in distinguishing permanent from temporary markdowns where material to the financial statements

• الانتظار حتى يُطبَّق التخفيض فعلياً عند نقطة البيع قبل الاعتراف بتخفيض القيمة إلى صافي القيمة القابلة للتحقق، بدلاً من الاعتراف به فور التزام الإدارة بإجراء التسعير وترجّح انخفاض صافي القيمة القابلة للتحقق دون التكلفة
• تخفيض قيمة المخزون بسبب خصومات ترويجية مؤقتة لا تؤدي فعلياً إلى انخفاض صافي القيمة القابلة للتحقق دون التكلفة
• الاعتراف بتمويل تخفيض السعر من المورّد كإيراد آخر بدلاً من تخفيض في تكلفة المخزون أو تكلفة المبيعات
• استخدام نسبة تخفيض موحدة على مستوى المنشأة بدلاً من تقييم صافي القيمة القابلة للتحقق حسب الفئة أو مجموعة المنتجات ذات الصلة
• عدم تسوية أو عكس تخفيضات القيمة عندما تختلف أسعار بيع التصفية الفعلية عن تقديرات صافي القيمة القابلة للتحقق الأصلية
• الاحتساب المزدوج لتمويل المورّد مقابل كل من تكلفة المبيعات وتكلفة المخزون معاً

• Waiting until the markdown is physically applied at the point of sale before recognizing the NRV write-down, instead of recognizing it as soon as management commits to the pricing action and NRV is probably below cost
• writing down inventory for temporary promotional discounts that do not actually push NRV below cost
• recognizing vendor markdown funding as other income/revenue instead of a reduction of inventory cost or cost of sales
• using a blanket, entity-wide markdown percentage instead of assessing NRV by relevant category or product group
• failing to true up or reverse write-downs when actual clearance sale prices differ from original NRV estimates
• double-counting vendor funding against both cost of sales and inventory cost